喊了好幾年的油氣體制改革，終于在2019年開(kāi)始動(dòng)真格。

按照2019年發(fā)布的多項(xiàng)政策，油氣行業(yè)上中下游已全面開(kāi)放，允許民企進(jìn)入油氣勘探開(kāi)發(fā)、煉化銷(xiāo)售、儲(chǔ)運(yùn)以及油品進(jìn)出口等全產(chǎn)業(yè)鏈;外資在油氣勘探開(kāi)發(fā)和城市燃?xì)忸I(lǐng)域的限制亦已取消。

對(duì)于三大石油央企來(lái)說(shuō)，除了要應(yīng)對(duì)民企外企的虎視眈眈， 還將迎來(lái)自身資產(chǎn)縮水的陣痛。國(guó)家油氣管網(wǎng)公司在2019年的12月掛牌之后，2020年將開(kāi)始實(shí)質(zhì)性資產(chǎn)重組。

整體來(lái)說(shuō)，油氣行業(yè)的限制政策越來(lái)越少、市場(chǎng)開(kāi)放程度越來(lái)越高。但鑒于能源轉(zhuǎn)型的外部環(huán)境，和中下游產(chǎn)能過(guò)剩加劇的內(nèi)部形勢(shì)，業(yè)界認(rèn)為，油氣行業(yè)的苦日子即將到來(lái)，煤電的今天就是油氣的明天。

國(guó)際油價(jià)2019年下跌，國(guó)內(nèi)成品油零售價(jià)卻漲多跌少，汽油價(jià)格累計(jì)漲幅為680元/噸，柴油漲幅為675元/噸。

天然氣價(jià)格分兩類(lèi)：液化天然氣(LNG)價(jià)格是市場(chǎng)化定價(jià)，2019年國(guó)內(nèi)國(guó)際LNG價(jià)格一同下跌;管道氣價(jià)格進(jìn)口價(jià)格略漲，工業(yè)和居民用氣價(jià)格變化不大，城市燃?xì)夤镜呐l(fā)價(jià)格有上調(diào)。

2020年的油價(jià)和氣價(jià)會(huì)如何變化?大概率的情況是：不會(huì)大漲也不會(huì)大跌，在目前的價(jià)位上下震蕩。

全面開(kāi)放?出政策易，落地難

全球油氣行業(yè)都是寡頭壟斷的格局，不過(guò)，國(guó)際石油公司和國(guó)家石油公司的邊界正在變得模糊。于中國(guó)油氣行業(yè)而言，中石油中石化中海油三大國(guó)家石油公司靠政策壟斷的時(shí)代即將過(guò)去，國(guó)際石油公司在中國(guó)將有機(jī)會(huì)與其同臺(tái)競(jìng)技。

2019年，油氣行業(yè)的改革文件下發(fā)了一波又一波，最受矚目的要數(shù)12月31日自然資源部下發(fā)的《關(guān)于推進(jìn)礦產(chǎn)資源管理改革若干事項(xiàng)的意見(jiàn)(試行)》(下稱(chēng)《意見(jiàn)》)?！兑庖?jiàn)》宣布中國(guó)將全面開(kāi)放油氣勘查開(kāi)采市場(chǎng)，允許民企、外資企業(yè)等社會(huì)各界資本進(jìn)入油氣勘探開(kāi)發(fā)領(lǐng)域。

《意見(jiàn)》中改革力度最大的一條是：在中華人民共和國(guó)境內(nèi)注冊(cè)，凈資產(chǎn)不低于3億元人民幣的內(nèi)外資公司，均有資格按規(guī)定取得油氣礦業(yè)權(quán)。也就是說(shuō)，外資企業(yè)和民營(yíng)企業(yè)都有資格獲得油氣礦業(yè)權(quán)。

資質(zhì)雖然開(kāi)放了，但外企和民企并沒(méi)有對(duì)此感到興奮，普遍處于觀望態(tài)度。某外資石油公司人士對(duì)《財(cái)經(jīng)》記者稱(chēng)表示，即使政策放開(kāi)，外資石油公司也不太愿意獨(dú)立在中國(guó)開(kāi)展油氣勘探開(kāi)發(fā)。油氣上游項(xiàng)目除了要有技術(shù)和資金，還需要有本地經(jīng)驗(yàn)和資源，因此，與國(guó)家石油公司合作仍然是最佳模式。

對(duì)于油氣礦業(yè)權(quán)出讓方式這塊多年難以攻克的硬石頭，《意見(jiàn)》規(guī)定要全面推進(jìn)油氣礦業(yè)權(quán)競(jìng)爭(zhēng)性出讓?zhuān)ㄕ袠?biāo)、拍賣(mài)、掛牌等公開(kāi)競(jìng)爭(zhēng)出讓方式。

但《意見(jiàn)》并未指出如何具體落實(shí)改革。業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，如果沒(méi)有相關(guān)配套政策，油氣上游行業(yè)的開(kāi)放和改革就只是紙上談兵。中國(guó)此前曾對(duì)礦業(yè)權(quán)競(jìng)爭(zhēng)性出讓進(jìn)行過(guò)試點(diǎn)，結(jié)果距離預(yù)期相差較遠(yuǎn)。

另一方面，上游領(lǐng)域雖然對(duì)民企也全面開(kāi)放了，但民企的機(jī)會(huì)并不多。油氣行業(yè)已經(jīng)進(jìn)入發(fā)展中后期，資金和技術(shù)要求極高，除了成熟的國(guó)際石油公司能與傳統(tǒng)石油央企一決高下，其他民企，甚至國(guó)企都難以站穩(wěn)腳跟。此前頁(yè)巖氣的試點(diǎn)就是證明。

對(duì)外資的開(kāi)放還體現(xiàn)在城市燃?xì)忸I(lǐng)域。去年6月30日，國(guó)家發(fā)展改革委、商務(wù)部發(fā)布2019年版外資準(zhǔn)入負(fù)面清單，取消50萬(wàn)人口以上城市燃?xì)狻崃芫W(wǎng)須由中方控股的限制。

取消外資限制后，城市燃?xì)馐袌?chǎng)主體間更公平。然而城市燃?xì)馐翘卦S經(jīng)營(yíng)模式，幾乎沒(méi)有新增市場(chǎng)空間，外資企業(yè)只能通過(guò)收購(gòu)、兼并現(xiàn)有燃?xì)夤镜姆绞竭M(jìn)入市場(chǎng)。

其實(shí)，不管是外企還是民企，對(duì)“三桶油”造成的威脅都沒(méi)有“自己人”——國(guó)家石油天然氣管網(wǎng)公司(下稱(chēng)國(guó)家管網(wǎng)公司)造成的威脅大。

國(guó)家管網(wǎng)公司于2019年12月9日掛牌成立，徹底打破了油氣行業(yè)市場(chǎng)格局，尤其是天然氣市場(chǎng)。目前，國(guó)家管網(wǎng)公司是國(guó)資委獨(dú)資，未來(lái)將注入三大石油央企的管網(wǎng)以及LNG接收站、儲(chǔ)氣庫(kù)等資產(chǎn)，總資產(chǎn)規(guī)?；虺^(guò)3000億元。

成立國(guó)家管網(wǎng)公司意味著將“三桶油”的核心資產(chǎn)剝離出來(lái)，這無(wú)疑困難重重。該公司本計(jì)劃2019年上半年掛牌，但一拖再拖，直到12月初國(guó)家管網(wǎng)公司掛牌之時(shí)，相關(guān)資產(chǎn)和人員調(diào)撥仍懸而未決?！敦?cái)經(jīng)》記者采訪(fǎng)的多位業(yè)內(nèi)人士均對(duì)國(guó)家管網(wǎng)公司的前景表示悲觀，認(rèn)為其改革難度太大，起碼還需要兩三年的磨合期。

國(guó)內(nèi)油價(jià)氣價(jià)不會(huì)降

在國(guó)際油氣價(jià)格下跌的2019年，中國(guó)油氣價(jià)格并沒(méi)能同步下跌。展望2020年的國(guó)際油氣市場(chǎng)，國(guó)際地緣政治局勢(shì)波譎云詭、灰犀牛頻現(xiàn)，2020年的油價(jià)氣價(jià)較難出現(xiàn)大幅下跌。

回顧2019年，國(guó)際油氣市場(chǎng)供大于求，油價(jià)氣價(jià)均有所下跌。新華財(cái)經(jīng)發(fā)布的報(bào)告顯示，2019年，WTI、布倫特原油期貨均價(jià)較2018年分別下跌12.1%和10.5%，但2019年末與2018年末相比，兩種價(jià)格分別上漲34.5%和22.7%。

中國(guó)石油集團(tuán)經(jīng)濟(jì)技術(shù)研究院發(fā)布的《2019年國(guó)內(nèi)外油氣行業(yè)發(fā)展報(bào)告》(下稱(chēng)《報(bào)告》)顯示，LNG價(jià)格在全球三大市場(chǎng)均出現(xiàn)不同程度的降低，其中，東北亞LNG全年進(jìn)口均價(jià)為9.22美元/百萬(wàn)英熱單位，同比下跌4.2%;東北亞LNG現(xiàn)貨價(jià)格全年均價(jià)為5.98美元/百萬(wàn)英熱單位，同比下跌39.4%。

但中國(guó)國(guó)內(nèi)的成品油價(jià)格和天然氣終端價(jià)格不跌反漲。2019年，汽油最高零售價(jià)格累計(jì)每噸上調(diào)680元，柴油累計(jì)每噸上調(diào)675元，折合92#汽油、0#柴油每升分別上調(diào)0.53元和0.57元。業(yè)內(nèi)人士分析，由于人民幣兌美元匯率貶值、保險(xiǎn)費(fèi)上漲，以及國(guó)內(nèi)進(jìn)口價(jià)格滯后于國(guó)際價(jià)格等各種因素的疊加，中國(guó)進(jìn)口的油氣價(jià)格并未同步國(guó)際價(jià)格的下跌幅度。

《報(bào)告》數(shù)據(jù)顯示，2019年中國(guó)原油進(jìn)口原油均價(jià)僅下降了4.6%，跌幅不到國(guó)際油價(jià)跌幅的一半。天然氣進(jìn)口價(jià)格更是不降反升。2019年1-11月，中國(guó)的進(jìn)口管道氣到岸均價(jià)為1.78元/立方米，同比上漲19.9%，完稅價(jià)為2.1元/立方米;中國(guó)的進(jìn)口LNG到岸平均價(jià)格為2.28元/立方米，同比上漲4.1%，完稅價(jià)格為2.5元/立方米。

《報(bào)告》預(yù)計(jì)，2020年國(guó)際油價(jià)將維持震蕩走勢(shì)，布倫特原油均價(jià)范圍在60-65美元/桶區(qū)間。對(duì)于不穩(wěn)定的全球宏觀經(jīng)濟(jì)和政治局勢(shì)，國(guó)際油價(jià)年均水平降至50美元/桶以下或向上突破75美元/桶的情況也可能出現(xiàn)。天然氣方面，預(yù)計(jì)2020年全球天然氣供需繼續(xù)寬松，價(jià)格仍將保持低位運(yùn)行。

那么新年國(guó)內(nèi)油氣價(jià)格走勢(shì)將如何?人們對(duì)改革的預(yù)期往往是降價(jià)，但遺憾的是，這一波油氣行業(yè)改革并不能直接推動(dòng)價(jià)格下降。

中國(guó)已成為全球最大油氣買(mǎi)家，在美國(guó)實(shí)現(xiàn)能源獨(dú)立之際，中國(guó)正在積極推動(dòng)國(guó)內(nèi)油氣行業(yè)增儲(chǔ)上產(chǎn)，這也是眼下油氣行業(yè)大刀闊斧推行改革的主要原因之一。

增儲(chǔ)上產(chǎn)的政策已取得一定成效。2019年，中國(guó)原油產(chǎn)量扭轉(zhuǎn)連續(xù)幾年下降勢(shì)頭，達(dá)到1.91億噸，增幅1.1%;天然氣產(chǎn)量估算達(dá)到1738億立方米，增幅約9.8%。但這背后的勘探開(kāi)發(fā)成本卻在不斷上漲，增產(chǎn)主要是靠陸上的非常規(guī)資源，鉆井口數(shù)越來(lái)越多，打井越來(lái)越深，海上油氣勘探開(kāi)發(fā)則逐漸走向深海，國(guó)內(nèi)的油氣開(kāi)發(fā)成本總體呈上漲態(tài)勢(shì)。

天然氣方面，雖然國(guó)際LNG現(xiàn)貨價(jià)格走低，但現(xiàn)貨市場(chǎng)不穩(wěn)定，三大石油央企進(jìn)口的LNG以長(zhǎng)協(xié)為主，長(zhǎng)協(xié)價(jià)格多與國(guó)際油價(jià)有一定掛鉤，不受現(xiàn)貨市場(chǎng)影響。管道氣更是實(shí)行照付不議模式，進(jìn)口價(jià)格并不便宜。進(jìn)口天然氣的主力軍中石油已連虧多年，2018年，該公司銷(xiāo)售進(jìn)口氣凈虧損249.07億元，2019年前三季度，其銷(xiāo)售進(jìn)口氣的凈虧損就高達(dá)217.64億元。

目前，國(guó)家管網(wǎng)公司僅僅是掛牌成立，資產(chǎn)劃撥和職能劃轉(zhuǎn)尚未到位，一旦國(guó)家網(wǎng)管公司走上正軌，失去管輸費(fèi)這筆穩(wěn)定、高額收益的中石油，必將想盡辦法化解進(jìn)口氣的虧損。2019年里，中石油就已經(jīng)多次對(duì)天然氣批發(fā)價(jià)漲價(jià)，預(yù)計(jì)在2020年，其提價(jià)動(dòng)力不會(huì)減弱。

盡管短期內(nèi)價(jià)格難有下跌的支撐因素，但從長(zhǎng)遠(yuǎn)來(lái)看，國(guó)際油氣市場(chǎng)供大于求的格局不會(huì)改變，中國(guó)走過(guò)當(dāng)前這段過(guò)渡期之后，國(guó)內(nèi)油價(jià)氣價(jià)應(yīng)該就會(huì)與國(guó)際價(jià)格走勢(shì)趨同。