預(yù)計今明兩年全球勘探活動和投入雖不會回到2000年至2015年高峰時的水平，但較之前低油價時期會有明顯提升,推動新發(fā)現(xiàn)大幅上升。從今年勘探發(fā)現(xiàn)的特點看，深海重大發(fā)現(xiàn)引人關(guān)注，使其占總發(fā)現(xiàn)中比重進一步提高。此外，國際大石油公司成為新增儲量的主要貢獻者也有別于以往。”

2018年前三季度新發(fā)現(xiàn)的石油和天然氣2P儲量超過80億桶油當量，同比增長35%。預(yù)計今明兩年全球勘探活動和投入雖不會回到2000年至2015年高峰時的水平，但較之前低油價時期會有明顯提升,推動新發(fā)現(xiàn)大幅上升。從今年勘探發(fā)現(xiàn)的特點看，深海重大發(fā)現(xiàn)引人關(guān)注，使其占總發(fā)現(xiàn)中比重進一步提高。此外，國際大石油公司成為新增儲量的主要貢獻者也有別于以往。

深海重大發(fā)現(xiàn)頻現(xiàn)，在新增油氣資源中的比重進一步提高

2018年來自深海的新發(fā)現(xiàn)規(guī)模大、地域集中。其中新發(fā)現(xiàn)主要來自圭亞那、巴西、美國、塞浦路斯、阿曼、挪威等6個國家，占全球已探明新增油氣儲量的3/4，同時，前三季度深水及超深水新發(fā)現(xiàn)占比高達74%，遠高于往年60%左右的水平。

前三季度，全球最大的深水發(fā)現(xiàn)位于圭亞那，該發(fā)現(xiàn)位于Stabroek區(qū)塊的Ranger、Pacora及三個地點，其估計儲量從之前的32億桶提高到40多億桶油當量，該項目作業(yè)者為?？松梨谄煜碌腅sso勘探生產(chǎn)有限公司(圭亞那)，擁有Stabroek區(qū)塊45%的權(quán)益，赫斯公司持有該項目30%的權(quán)益，中國海油持有25%的權(quán)益，預(yù)計投產(chǎn)時間為2020年至2023年，開采成本在40美元/桶以下，高峰產(chǎn)量將達到20萬桶/日。

巴西深水在勘探發(fā)現(xiàn)中大規(guī)模增長，巴西的Guanxuma A區(qū)塊，主要投資者是?？松梨?、巴西石油公司和挪威國家石油公司。為了進一步吸引投資者，巴西政府將合同的勘探期限從6年延長至7年，并減輕了未來項目中的當?shù)胤殖梢螅瑫r也降低了新油氣田的使用費。到2027年，巴西的石油日產(chǎn)能將達到200萬桶，主要來自深水地區(qū)。

隨著石油公司投資重心重返美國，2018年美國也有一些重大發(fā)現(xiàn)，其中位于墨西哥灣Notphlet地區(qū)有兩個重要發(fā)現(xiàn)，其中一個位于Ballymore的區(qū)塊，作業(yè)者為雪佛龍公司占有60%權(quán)益，道達爾公司擁有40%權(quán)益。另外一個位于Dover區(qū)塊，作業(yè)者為殼牌，高峰產(chǎn)量達到90萬桶油當量/天，利用新方案進行開發(fā)，使整個項目盈虧平衡點降至35美元/桶。

塞浦路斯迄今為止最大的海上發(fā)現(xiàn)是埃尼的Calypso 1井，同樣位于深海區(qū)。阿曼石油公司宣稱在該國北部發(fā)現(xiàn)了油氣田。挪威的油氣田則位于挪威海，擁有大約2.4億桶儲量。

目前深海50%至75%新增資源量來自新發(fā)現(xiàn)油田，因此，制定早期的參與戰(zhàn)略是公司勘探成功的關(guān)鍵。過去十年，前沿和新興盆地由于成功勘探將產(chǎn)生很大產(chǎn)量，但是由于投資方向轉(zhuǎn)換，項目周期壓縮，預(yù)期成熟盆地也將發(fā)揮巨大作用?？碧桨l(fā)現(xiàn)具有集中的特點，85%的證實儲量來源于全球前十名勘探發(fā)現(xiàn)，90%的全球石油和天然氣發(fā)現(xiàn)來自于前10口井，中型到大型獨立和國家石油公司指向新興區(qū)塊，有較高的進入成本，在新興和前沿盆地的發(fā)現(xiàn)成功率為50%至75%。國際石油公司和國家石油公司將進入前沿區(qū)塊盆地，尤其是深水，但出于某些地理原因，風險較大，成功率在10%以上。隨著投資結(jié)構(gòu)的改變，周期縮短以及附近基礎(chǔ)設(shè)施增加，較小的勘探開發(fā)專業(yè)公司將重點發(fā)展成熟盆地，這些盆地將增加常規(guī)資源產(chǎn)量，勘探成功率不高于40%，由于非常規(guī)的勘探陸續(xù)成功，非常規(guī)發(fā)現(xiàn)有重大增長。2017年由于勘探活動下降產(chǎn)生1950年以來的最低發(fā)現(xiàn)率，大約50%的發(fā)現(xiàn)儲量來自深水。預(yù)計未來，深海仍將作為主要的油氣新發(fā)現(xiàn)地，引領(lǐng)全球新增儲量增長。

國際大石油公司成為新增油氣儲量的最大貢獻者

過去十年，全球新增油氣儲量由巴西石油公司、伊朗國油、安納達克、沙特阿美以及埃尼公司等國家石油公司及獨立石油公司引領(lǐng);2017年，新增儲量方面則獨立石油公司表現(xiàn)突出，Kosmos、安納達科等發(fā)現(xiàn)居多。

而2018年上半年，與往年新發(fā)現(xiàn)主要來自獨立石油公司或國家石油公司不同，國際大石油公司在全年勘探領(lǐng)域收獲頗豐，成為最大貢獻者，約占總發(fā)現(xiàn)量的31%。其中最大的發(fā)現(xiàn)來自埃克森的圭亞那項目，其次殼牌的位于美國墨西哥灣Dover區(qū)塊的深水項目，雪佛龍和道達爾的美國墨西哥灣Ballymore區(qū)塊深水項目。

由于?？松梨诘墓鐏喣巧钏蟀l(fā)現(xiàn)，其長期勘探項目將向深水傾斜，勘探投入將不斷大幅增加。埃克森美孚表示，把位于圭亞那海上的Stabroek區(qū)塊已探明油氣儲量估計數(shù)提高到40多億桶油當量，并增加了評估來支持第三階段的開發(fā)以及考慮再增加兩個階段進行開發(fā)，預(yù)計產(chǎn)出量超過75萬桶/天。Stabroek區(qū)塊面積達到660萬英畝，為超深水油田。而且不同于其他國家的深海油田開采成本普遍偏高，Stabroek區(qū)塊的Liza油田是深水項目盈虧平衡點較低，開采成本在40美元/桶以下。埃克森美孚在圭亞那的第一個發(fā)現(xiàn)是Liza 1期，將從2020年開始投產(chǎn)，會使用浮動生產(chǎn)儲存和卸載(FPSO)船，預(yù)計日產(chǎn)原油12萬桶。對于Liza 2期，將于2022年中期使用FPSO設(shè)備開始投產(chǎn)，預(yù)計日產(chǎn)22萬桶原油。Liza 5期油井將支持圭亞那項目的第三階段，Payra區(qū)塊將于2023年開始使用FPSO船投產(chǎn)，預(yù)計日產(chǎn)量18萬桶原油。Longtail油井在埃克森美孚在Liza-5評價井完成測試后，在Ranger區(qū)域有了第8個發(fā)現(xiàn)，儲量估計是32億桶油當量，2025年，在Stabroek區(qū)塊將組建5個FPSO船，可產(chǎn)油超過75萬桶/天。?？松梨谄煜碌腅sso勘探生產(chǎn)有限公司(圭亞那)擁有Stabroek區(qū)塊45%的權(quán)益，為該項目作業(yè)者，赫斯公司持有該項目30%的權(quán)益，中國海油則持有25%的權(quán)益。埃克森美孚和赫斯目前處于Liza油氣田開發(fā)的一期階段。

抓住油價回升機會迅速扭轉(zhuǎn)儲量下滑趨勢是國際大石油重視勘探的主要原因。2017年，大多數(shù)油氣公司在一定程度上更加關(guān)注短期回報項目，比如美國陸上非常規(guī)，而2018年，油氣公司則更加傾向于深水等風險勘探項目及短期回報項目并行。前三季度，國際大石油公司普遍加大上游投資，同比增長17.2%，部分公司對勘探的投入增幅更大。如道達爾前三季度上游投資同比增長53.57%;?？松梨谏嫌瓮顿Y同比提高53.06%，對勘探支出的增長幅度更大。此外，在一些重點地區(qū)，國際大石油公司也大幅增加勘探投資，如上半年雪佛龍對美國的勘探投資同比上升近50%，BP對美國的勘探投入增加5倍。

殼牌一直將深水視為其長期戰(zhàn)略的重要組成部分，2018年至2027年將以巴西深水和美國深水為主要深水開發(fā)區(qū)域，將占據(jù)上游勘探45%，近期投資目標也會以深水和短期項目相結(jié)合，北美和澳大利亞的頁巖項目將占據(jù)25%以上。墨西哥灣的深水區(qū)是雪佛龍長期戰(zhàn)略的組成部分，雪佛龍預(yù)計到2027年，其淺水及深水資產(chǎn)將占據(jù)上游資產(chǎn)30%，非常規(guī)項目將占據(jù)48%。道達爾預(yù)計到2026年，深水項目產(chǎn)出將增加60%。

隨著油價的增長，國際大石油公司由短期回報項目轉(zhuǎn)向中長期回報，投資更高儲量的深水項目，公司的勘探投入較2015年有所增長，較之前的從小型到大型獨立石油公司、國際大石油公司，更加聚焦北美陸上，或者縮短項目周期等做法有所變化。由于過去十年的勘探成功，IHS預(yù)測，如果2019年的國際油價能夠維持在70美元/桶以上，國際大石油公司的上游投資比上年還將繼續(xù)提高10%，預(yù)計將會帶來更多勘探新發(fā)現(xiàn)。